期權市場

定　價：￥26.00

作　者：	（美）John C.Cox，（美）Mark Rubinstein著
出版社：	清華大學出版社
叢編項：	清華金融學系列英文版教材
標　簽：	期貨

購買這本書可以去

當當網(wǎng) (￥20.50)

ISBN：	9787302047452	出版時間：	2001-08-01	包裝：	膠版紙
開本：	20cm	頁數(shù)：	498	字數(shù)：

內(nèi)容簡介

　　期權是現(xiàn)代金融學中的重要概念，在實踐中具有非常重要的應用價值。期權市場是現(xiàn)代金融市場的重要組成部分。期權及期權市場已經(jīng)成為金融學科課程體系中的基礎課程。隨著國內(nèi)金融學科的國際規(guī)范化建設步伐加快，對期權及期權市場的教學日益深入，需要兼具權威和專業(yè)的基礎教材。目前，市場上介紹期權及期權市場的書籍不少，但比較權威和專業(yè)的只有JohnHull所著的《期權、期貨及衍生市場》一書。但該書內(nèi)容過于繁雜。麻省理工學院斯隆管理學院的Cox教授和加州大學伯克利分校的Rubinstein教授在期權學術領域造詣頗深，特別是Cox教授捉出了著名的期權二叉樹定價模型，具有很高的學術聲望。他們早期合著的《OptionsMarkets））一書重點介紹了最常用和最經(jīng)典的期權概念、定價模型及其應用，主線清晰，內(nèi)容簡潔。雖然該書自1985年出版以來從未再版過，但它至今仍是美國不少名牌商學院金融方向MBA和金融系本科生甚至博士生的教材。目前，國內(nèi)也有不少重點大學財務或金融系選用這本書作為專業(yè)基礎教材。

作者簡介

暫缺《期權市場》作者簡介

圖書目錄

序言
1.引言
2.期權的若干基本要素
3.買權和賣權市場結構
4.一般套利關系
5.一種精確的期權定價模型
6.如何應用Black-Scholes定價公式
7.期權的一般化和應用
8.期權市場創(chuàng)新
符號釋義匯編
參考書目
索引
PREFACEvii
1INTRODUCTION1
1-1WhatArePutsandCalls?1
1-2PayoffDiagramsforElementaryStrategies8
1-3ABriefSurveyoftheWayOptionsAreTraded23
2SOMEFUNDAMENTALASPECTSOFOPTIONS33
2-1DeterminantsofOptionValue33
2-2TheRelationshipBetweenPutsandCalls39
2-3WhyInvestorsUseOptions44
Appendix2ATheRelationshipBetweenOptionsandForwardandFuturesContracts59
3THESTRUCTUREOFTHEMARKETFORPUTS
ANDCALLS63
3-1PublicOrders63
3-2TheOptionsClearingCorporation69
3-3HowtheExchangesWork71
3-4ThePerformanceofOptionsMarkets82
3-5InstitutionalParticipationinOptionsMarkets93
Appendix3AMargin98
Appendix3BCommissions109
Appendix3CTaxes115
4GENERALARBITRAGERELATIONSHIPS127
4-1ArbitrageRestrictionsonCallValues129
4-2ArbitrageRestrictionsonPutValues145
4-3FurtherResultsontheRelationshipBetweenPutsandCalls150
4-4SomeRestrictionsonOptionValuesasaFunctionoftheStockPrice154
Appendix4AArbitrageRestrictionsontheValueofCashDividends161
5ANEXACTOPTIONPRICINGFORMULA165
5-1TheBasicIdea166
5-2BinomialRandomWalks168
5-3TheBinomialOptionPricingFormula171
5-4RisklessTradingStrategies178
5-5OptionRiskandExpectedReturn185
5-6TheBlack-ScholesFormula196
5-7AnAlternativeDerivation212
5-8HowChangesintheVariablesAffectBlack-ScholesOptionValues215
5-9HowtoIncludeDividendsandthePossibilityofEarlyExercise236
6HOWTOUSETHEBLACK-SCHOLESFORMULA253
6-1HowtoComputeBlack-ScholesValues254
6-2SomeModificationstoMaketheModelWorkBetter266
6-3AnalysisofCoveredPositions287
6-4ScreeningNeutralPositions307
6-5PortfolioConsiderations317
6-6EmpiricalEvidence338
Appendix6AValuationwithProgrammableCalculators343
Appendix6BstockswithExchange-TradedOptions346
7GENERALIZATIONSANDAPPLICATIONS359
7-1AlternativeDescriptionsofStockPriceMovements360
7-2GeneralizedOptions371
7-3CorporateSecurities375
7-4Down-and-OutOptions408
7-5CompoundOptions412
7-6OptionsonMoreThanOneStock415
7-7OptionsonStockFutures418
7-8AnOutlineofSomeFurtherExtensions420
8INNOVATIONSINOPTIONSMARKETS427
8-1TheEconomicFunctionofSecuritiesMarkets427
8-2TheContributionofOptions436
8-3OptionsontheMarketPortfolio446
8-4TheSuperfund458
Appendix8AAnIndexofOptionPrices468
GLOSSARYOFSYMBOLS475
BIBLIOGRAPHY478
INDEX493